Veröffentlicht am 10. März 2026 · zuletzt aktualisiert am 5. April 2026 · 8 Min. Lesezeit · Von Josua Olschmidt

Älteres Paar im Herbstpark
Kurzantwort: JustInvest ist die Fonds-Renten­versicherung der AXA. Beiträge werden in ETFs oder aktive Fonds investiert; im Alter ist Auszahlung als lebenslange Rente oder Einmal­betrag möglich. Vorteile gegenüber einem reinen ETF-Sparplan: lebenslange Rentengarantie, Halbeinkünfte­verfahren bei Auszahlung, einfacher Wechsel zwischen Fonds. Nachteil: höhere Kosten als ein Sparplan beim Online-Broker. Optimal als Ergänzung — nicht als Ersatz.

1. Wie funktioniert JustInvest?

JustInvest ist eine fonds­gebundene Renten­versicherung. Sie zahlen monatlich (oder jährlich) ein, der Versicherer investiert in Fonds Ihrer Wahl, und am Ende der Lauf­zeit haben Sie zwei Optionen:

  • Lebenslange Rente — eine garantierte Auszahlung pro Monat, egal wie alt Sie werden
  • Einmalbetrag — der gesamte Vertragswert wird auf einmal ausgezahlt

Sie können die Wahl bis ungefähr 5 Jahre vor Renten­beginn treffen — also je nach Lebens­situation entscheiden.

2. Welche Fonds stehen zur Auswahl?

JustInvest bietet drei voreingestellte Strategien plus die Möglichkeit, einzelne Fonds zu wählen:

  • Sicherheits­orientiert: ca. 30 % Aktien, 70 % Anleihen / Geldmarkt — niedrigere Schwankung, kleinere Renditechance
  • Ausgewogen: ca. 60 % Aktien, 40 % Anleihen — typische Mischung, langfristig 4–6 % p. a. zu erwarten
  • Chancen­orientiert: bis zu 100 % Aktien (oft global gestreute ETFs) — höhere Schwankung, langfristig 6–8 % p. a. zu erwarten

Sie können während der Lauf­zeit jederzeit kostenfrei die Strategie wechseln — z. B. mit zunehmendem Alter konservativer werden.

3. Was bringt es konkret? Eine Beispielrechnung

Eine 30-jährige Person zahlt 200 € / Monat in JustInvest, chancen­orientiert (angenommene Rendite 6 % p. a. nach Kosten):

  • Mit 67 — eingezahlt: 88.800 €
  • Vertragswert: rund 295.000 €
  • Lebenslange Monats­rente: ca. 1.050 € (bei aktuellen Tafeln)
  • Alternativ Einmal­betrag: ca. 295.000 € (50 % der Erträge steuerfrei nach Halb­einkünfte­verfahren)

Wichtig: Renditen sind nicht garantiert. Konservativer gerechnet (4 % p. a.) wären es etwa 195.000 €. Die Wahrheit liegt meist dazwischen.

4. JustInvest vs. ETF-Sparplan: Wo liegen die Unterschiede?

Merkmal JustInvest ETF-Sparplan
Kosten p. a. ca. 1,2 – 1,8 % ca. 0,2 – 0,4 %
Lebenslange Rente Ja (garantiert) Nein
Steuer bei Auszahlung 50 % Erträge steuerfrei (ab 62/12 J.) Voll steuerpflichtig (Abgeltungsteuer)
Flexibilität Beiträge ändern, pausieren möglich Komplett frei
Hinterbliebenenschutz Optional integriert Separat zu organisieren

Optimal ist oft beides kombiniert: ein günstiger ETF-Sparplan für maximale Rendite, plus JustInvest für die garantierte Grund­rente und Steuer­vorteile im Alter.

5. Für wen lohnt sich JustInvest besonders?

  • Junge Berufs­einsteiger, die früh und langfristig sparen wollen
  • Selbst­ständige ohne gesetzliche Rente
  • Personen, die eine garantierte lebenslange Rente wollen
  • Familien, die Hinterbliebenen­schutz integriert haben möchten

Fazit

JustInvest ist kein Allheilmittel, aber ein solides Element einer guten Vorsorge­strategie. Die höheren Kosten gegenüber einem Sparplan rechtfertigen sich durch die garantierte lebens­lange Rente und die Steuervor­teile. Wir rechnen für jeden Termin den konkreten Vergleich durch — und sagen ehrlich, ob ein Vertrag zu Ihrer Situation passt.